Mengintegrasikan ESG dengan menghasilkan keputusan investasi yang lebih baik. Kami percaya bahwa memasukkan pertimbangan ESG penting dalam proses investasi sehingga bisa menambah nilai yang menghasilkan imbal hasil disesuaikan risiko tinggi bagi klien kami dalam jangka panjang.
Keterlibatan dengan investee entities dapat bersifat konstruktif. Kami menyadari bahwa investasi yang bertanggung jawab memerlukan pendekatan yang sabar dengan perubahan bertahap dalam perilaku perusahaan dari waktu ke waktu. Kami sangat yakin bahwa perusahaan yang menerapkan praktik bisnis berkelanjutan lebih mungkin memberikan nilai unggul yang mendukung nilai investor dalam jangka panjang.
Kepemilikan aktif lebih disukai daripada pengecualian. Kami percaya bahwa pengecualian yang kuat dari dunia investasi harus digunakan sebagai upaya terakhir, di mana risiko ESG tidak dapat diatasi atau di mana keterlibatan berkelanjutan dianggap tidak efektif. Sebaliknya, mencari perubahan dalam perilaku perusahaan melalui keterikatan mungkin lebih memiliki dampak di dunia nyata.
Transparansi kepada klien penting bagi kami. Kami percaya bahwa memberikan transparansi dalam kegiatan ESG kami membantu klien memahami prioritas dan dampak kami.
Di Eastspring Investments, profesional investasi bertanggung jawab untuk memasukkan semua faktor yang dianggap berdampak penting terhadap proses pengambilan keputusan investasi. Integrasi ESG adalah komponen penting dalam proses analisis investasi kami. Pedoman integrasi kami mencakup fokus pada material dan kepemilikan aktif.
Kami berupaya mengidentifikasi, menilai, dan memantau risiko dan peluang ESG yang penting. Tim investasi mengintegrasikan isu-isu ESG dengan dampak penting terhadap penilaian perusahaan, kelayakan kredit, dan izin beroperasi dalam analisis investasi, keputusan investasi, dan pengawasan aktif kepemilikan. Melalui proses integrasi ESG, tim investasi mengembangkan penilaian yang terinformasi dan holistik atas paparan dan manajemen perusahaan terhadap risiko dan peluang ESG.
ESG dimasukkan sebagai urutan resmi dalam program penelitian kami, di mana kami melakukan penelitian signifikan pada sinyal alfa, termasuk yang berkaitan dengan masalah ESG penting, dengan menggunakan data historis yang tersedia. Kami ingin mengidentifikasi dan memvalidasi faktor alfa ESG yang meningkatkan pengembalian strategi kami dan faktor risiko ESG yang dapat memitigasi risiko dalam strategi kami.
Faktor ESG dinilai selama uji tuntas sambil mempertimbangkan setiap investasi prospektif dan pada setiap tahap proses investasi, dari awal hingga keluar. Merupakan tugas fidusia dari tim investasi aset alternatif untuk berupaya memaksimalkan pengembalian investasi, dan faktor ESG bersifat intrinsik untuk tujuan tersebut. Tim investasi terlibat dengan manajer yang mendasari untuk mempromosikan praktik terbaik ESG dan mengatasi masalah ESG yang penting, untuk mengelola dan memantau risiko ESG pada fase paska investasi dan hingga keluar.
Pendekatan Investasi yang bertanggungjawab kami selaras dengan aktivitas kepemilikan aktif untuk mitigasi risiko dan penciptaan nilai dalam jangka panjang. Sebagai pemilik aktif, kami memanfaatkan eksposur pasar dan keahlian kami untuk membina hubungan kerjasama jangka panjang dengan perusahaan investee untuk memperdalam pemahaman kolektif dan mengatasi masalah penting termasuk risiko dan peluang ESG. Kami menganggap keterlibatan dan pemungutan suara proksi sebagai pendorong utama kepemilikan aktif.
Sumber:
Catatan pemungutan suara proksi Eastspring Investments (Singapore) Limited untuk tahun kalender 2021
Keterlibatan dengan perusahaan investee merupakan inti dari tanggung jawab kepemilikan aktif kami. Kami bertujuan untuk mendorong praktik bisnis dan manajemen yang mendukung peningkatan positif karakteristik atau mitigasi risiko penting ESG di seluruh kepemilikan kami melalui keterlibatan yang konstruktif berdasarkan pengetahuan mendalam kami tentang investasi kami dalam konteks lingkungan bisnis mereka. Kami juga melakukan keterikatan tematik melalui program Central Engagement kami, yang berfungsi sebagai wadah untuk mengungkapkan ekspektasi kami terhadap tema ESG yang penting kepada perusahaan investee yang ditargetkan
Selain itu, kami percaya bahwa kolaborasi antar investor merupakan cara yang efektif untuk mengatasi isu-isu ESG dan memaksimalkan pengaruh investor. Kami adalah anggota aktif dari organisasi kolaboratif. Dari waktu ke waktu, kami dapat berpartisipasi dalam inisiatif keterlibatan kolaboratif yang kami yakini demi kepentingan terbaik klien kami untuk melakukannya
Kebijakan pemungutan suara yang aktif dan terinformasi merupakan bagian penting dari filosofi investasi ekuitas langsung kami dan merupakan bagian inti dari pendekatan kami terhadap kepemilikan aktif. Sebagai titik awal kebijakan ini, kami mendukung dewan direksi dan manajemen perusahaan tempat kami berinvestasi. Namun, ketika perusahaan secara konsisten gagal mencapai ekspektasi wajar kami, kami akan mempertimbangkan untuk mempromosikan perubahan secara aktif melalui pemungutan suara proksi. Dengan menggunakan suara kami, kami berupaya untuk menambah nilai dan melindungi kepentingan klien kami sebagai pemegang saham.
